投資型保單

一般傳統保單，通常都是繳出大筆的保費，等到身故、生病或是期滿，才能領到保險金。尤其大部份的人，保單一簽就得繳費20年(繳費年期長，保費較低)，繳的費用也只有買「保障」；但投資型保單，讓一筆保費既能有壽險保障，又能有投資獲利的雙重效果。實踐大學彭金隆教授指出，投資型保單因採取自然費率計費，故比一般採平準型的壽險保費來得便宜，且繳費方式及金額可彈性調整（例如加碼投資），消費者不必受到每檔基金申購最低3,000元的限制，可自行組合不同的基金進行投資，再加上雖然有投資的事實，卻擁有保險金給付（含投資獲利所得）免稅與保費可列舉扣除等稅負優勢，因此成為熱門的投資工具之一。
投資型保單於2001年被引進以來，市場上卻甚少對各家投資型保單所連結的基金績效加以檢視。有鑑於投資型保單的投資風險乃「自負盈虧」，《理財周刊》於今95年11月進行「投資型保單投資基金績效」大調查，消費者可藉以挑選或調整出績效最佳的基金組合，讓手上的保單成為「最賺錢的一張保單」。根據本刊調查，目前國內共有22家壽險公司提供投資型保單（中央人壽僅提供連動債為投資標的，故不在此列），各家提供連結的基金從3檔到100多檔不等。而基金類型則涵括了股票型、債券型、貨幣型、平衡／組合型、貨幣型、指數型，及近來國內最熱門的不動產證券化（REITs）型等，其中又以股票型和債券型最多。在過去2年裡，股票型及債券型基金前5大報酬率，以新興市場的投資績效最為亮麗，尤其是投資在拉丁美洲的股票型基金，2年報酬率都在100％以上。換句話說，若壓對寶的人，這2年就可以賺到1倍的報酬，和銀行定存只有2％左右相比，投資報酬率可以說是天壤之別！
ING安泰、統一安聯、富邦、新光和瑞泰人壽等5家公司股票型基金績效最佳的前5檔的平均報酬率都高達100％以上，其中更以統一安聯的134.32％最高。這5家公司保單連結的基金平均績效能破百，主要是因為都投資了拉丁美洲的基金，以及新興歐洲概念的基金。其次是，三商、大都會國際、中國、全球、佳迪福、幸福、南山、國際紐約及國泰人壽等9家，股票型基金績效最佳的前5檔的平均報酬率也有90％。此外，大部份保險公司的投資型保單，提供連結的基金多半在30檔以上，但統一安聯和佳迪福人壽提供的基金相對較多，以統一安聯的「新卓越萬能變額壽險」為例，提供的基金選擇就高達125檔。
投資型保單雖然提供股債平衡及全球化布局的投資優點，但如果連得太多，反而使得投資的資金分散，因而削減投資的效益。若是社會新鮮人，沒有特定的資金需求或壓力（例房貸），純粹要儘快賺到人生的第一桶金時，他建議在可承受投資風險下，應該全數選擇報酬率高的股票型基金；但如果是「只要基金淨值一有波動，就會擔心到睡不著」的人，最好就買波動小的債券型、平衡／組合型的基金，免得「還沒有嚐到甜頭，就先精神衰弱」。
一般來說，投資人半年要檢視1次投資標的的績效。基金和投資型保單都是一種長期投資的概念，但停損點的設定是相當重要的。現在許多保險公司都有提供相關的功能，可讓保戶在網站自行設定停損點即時通知功能，讓保戶隨時掌握投資保單的投資績效，例如國泰與ING安泰人壽等。除了停損外，停利點的概念也是一樣，尤其是採用躉繳方式（一次繳足所有保費）的保戶，因為投資金額較大，除了要密切注意投資標的的情形之外，「只要到達預定的報酬，就應該獲利了結出場，以免造成不必要的虧損」。